Estratégias de negociação macroeconómica

Estratégia Macro Global O que é uma Estratégia Macro Global Uma estratégia macro global é um fundo de hedge ou estratégia de fundo mútuo que baseia suas participações, tais como posições longas e curtas em várias ações, renda fixa. Moeda, commodities e mercados de futuros. Principalmente em relação às visões econômicas e políticas gerais de vários países, ou seus princípios macroeconômicos. Por exemplo, se um gerente acredita que os Estados Unidos estão entrando em recessão, ele pode vender em curto títulos e futuros sobre os principais índices dos EUA ou o dólar dos EUA, ou ver grande oportunidade de crescimento em Cingapura, pode tomar posições longas em ativos Singapores. ROMA A Estratégia Macro Global Os fundos macro globais criam portfólios em torno de previsões e projeções de eventos de grande escala em escala nacional, continental e global, implementando estratégias de investimento oportunistas para capitalizar as tendências macroeconômicas e geopolíticas. Global macro fundos são considerados entre os menos restritos fundos disponíveis como eles geralmente lugar qualquer tipo de comércio que escolher usando quase qualquer tipo de segurança disponível. Global Global Macro Fund Types Existem vários tipos generalizados de macro fundos globais que existem em 2017, a maioria dos quais visam lucrar com vários fatores de risco sistêmicos e de mercado. Os macro-fundos globais discricionários constroem carteiras no nível da classe de ativos com base em uma visão de alto nível dos mercados globais. Este tipo de fundo de macro global é considerado o mais flexível como os gerentes podem ir longo ou curto com qualquer tipo de activo em qualquer parte do mundo. Os fundos macro globais do CTA (commodity trading adviser) usam vários produtos de investimento, mas ao invés de criar portfólios baseados em visualizações de alto nível, esses fundos usam algoritmos baseados em preços e tendências para ajudar a construir portfólios e executar os negócios de fundos. Fundos macro globais sistemáticos usam análise fundamental para construir portfólios e executar negócios usando algoritmos. Este tipo de fundo é essencialmente um híbrido de macro global discricionária e fundos CTA. Estratégias de Macro Global Os fundos de macro global geralmente usam uma combinação de estratégias de negociação baseada em moeda, com base em taxas de juros e com base em índices de ações. No contexto das estratégias de moeda, os fundos normalmente procuram oportunidades com base na força relativa de uma moeda para outra. Os fundos monitoram e projetam políticas econômicas e monetárias em todo o mundo e fazem comércios de moedas altamente alavancados usando futuros, opções de compra e transações spot. Estratégias de taxa de juros normalmente investem em dívida soberana, fazendo apostas direcionais, bem como negociações de valor relativo. Em relação às estratégias de índices de ações, os fundos macro globais fazem apostas direcionais específicas por país em índices de mercado usando futuros, opções e fundos negociados em bolsa (ETFs). Os negócios com índices de commodities também estão incluídos nessa categoria. Certos fundos macro globais empregam estratégias focadas apenas em países emergentes. Estou tentando entender como usar dados macroeconômicos em minhas negociações. Eu entendo que o uso de tais dados poderia ser usado para avaliar uma visão geral do mercado e como o seu fazer como um todo. Eu tenho tentado fazer sentido da informação contida para inferir pesos para diferentes equitiessectors mas encontrar-me preso. Meu objetivo final é ser capaz de incorporar as informações em macroeconômicas e outros indicadores de mercado em minhas estratégias de negociação (LongShort Equity) - possivelmente ponderação de ações de forma diferente com base nesses dados ou algum tipo de estratégia de rotação do setor. Você poderia por favor sugerir um exemplo de uso típico de dados macro em negociação e / ou recomendar algum material de leitura bom (booksresearch papersetc) para que eu possa capaz de fazer bom uso de dados macro na negociação pediu Jan 20 12 at 14: 31Que é Macro Trading C apture Os grandes movimentos por estudar as forças econômicas de longo prazo por trás do mercado Macro Traders olhar para os padrões nos dados económicos fundamentais subjacentes e aqueles que antecipar movimentos em mercados financeiros relacionados. Porque os dados econômicos estão cheios de dados enganosos (lsquonoisyrsquo), Macro Traders são forçados a procurar tendências gerais. Uma tendência de aumento do desemprego, outras coisas sendo iguais, irá criar uma tendência de futuros de Bond em alta. Então, se os preços dos títulos estão caindo enquanto o crescimento está paralisando, então há uma disparidade - uma oportunidade de negociação. Na prática, os comerciantes precisam identificar as contradições entre uma combinação de dados econômicos e uma mistura de mercados. Isso é mais fácil do que parece. O Macro Trader não precisa ser um economista. Há uma enorme quantidade de discurso macroeconômico na mídia para fazer o pensamento para o comerciante. Seu problema é restringir a quantidade de informação que ele tem em vez de aumentá-la. Ele precisa de clareza. Macro Comerciantes precisam entender e antecipar as ações de grandes atores como Governos, Organização Mundial do Comércio e OPEP. Esses grandes players têm acesso a alavancas econômicas que podem puxar para afetar diretamente os mercados de negociação. Isso varia de aumentar ou diminuir as taxas de juros para restringir o fornecimento de uma mercadoria escassa sobre a qual eles têm controle como petróleo ou ouro ou ajuda. Os grandes jogadores são impulsionados pelas forças sociais, econômicas e políticas, que o negociante precisa entender. Use o sentimento do mercado para o tempo de seus negócios Tendo encontrado um desfasamento entre a economia e os mercados, o comerciante precisa de uma mudança no sentimento ou expectativas do mercado para realizar seu lucro. O sentimento do mercado pode mudar instantaneamente com a publicação de um lançamento econômico crítico. Mas muitas vezes leva muito tempo para a sabedoria convencional entrincheirada mudar de direção. Assim, as contradições entre o mundo real e o mercado podem ser duradouras. Negociação sem referência ao sentimento é lsquotrading sobre o hillrsquo: antecipando o movimento de urso enquanto o mercado ainda está subindo. A verdadeira habilidade do comerciante Macro é antecipar a mudança no sentimento do mercado trazendo essa incompatibilidade em linha. Se ele acha que um mercado de touro está à frente da tendência econômica, o comerciante se esforça para vender apenas à frente de uma percepção geral de que isso é assim pelo mercado como um todo. Maynard Keynes levou isso ainda mais longe em relação a alguns mercados onde lsquowe dedicar a nossa inteligência para antecipar o que a opinião média espera que a opinião média para bersquo. O que ele quis dizer é que, em sua maior parte, o mercado persegue de uma sabedoria convencional sobre o futuro para outro e só raramente ocorre a corrupção econômica. Isso pode ser porque os mecanismos de mercado subjacentes não funcionam ou são impossíveis de saber. Assim, as expectativas do mercado governam. A verdade difere de mercado para mercado. Em alguns, como no curto prazo dos mercados de taxas de juros, existem relações claras e previsíveis com os fundamentos econômicos que dão origem a oportunidades comerciais. Mas o ponto geral permanece que em um mercado livre o comerciante macro bem sucedido deve antecipar a preocupação seguinte da massa de outros comerciantes. Em mercados não competitivos, ele antecipa a próxima preocupação do jogador dominante, seja ele um governo, a OPEP ou a OMC. Como é que uma mudança no sentimento de ser antecipado Olhe para os novos temas emergentes dentro do lsquonoisersquo do discurso econômico diário Estudar a ação do preço como dados econômicos é liberado. A opinião média das perspectivas do mercado nunca é mais claramente revelada do que quando uma estatística lsquobadrsquo atinge o mercado e ele permanece imóvel ou sobe. Ou quando uma estatística lsquogoodrsquo é liberada eo mercado permanece inalterado ou cai. Essa atenção à psicologia do mercado ao longo do tempo é vital para entender como o sentimento está mudando. Assim, o comércio de Macro é um estudo da economia e um estudo da psicologia marketrsquos. É adequado para o médio e longo prazo uma vez que as economias começam a tendência que normalmente levam meses e anos para ser concluída. Tendo estabelecido sua posição, o Macro Trader pode precisar fazer muito pouco. Como Jesse Livermore disse: lsquo Nunca foi o meu pensamento que fez o grande dinheiro para mim. Sempre foi a minha sessão. Mas Livermore estava negociando ações, onde o sentimento de touro, uma vez estabelecido, pode durar por muitos anos sem mudar. E você pode ter certeza de que ele constantemente o monitorou. Em muitos outros mercados, o sentimento é muito mais volátil mesmo que a economia subjacente permaneça a mesma. Em seguida, o Macro Trader deve ter lucro e ajustar a sua posição até que o sentimento se move de volta em linha com a tendência subjacente. O Macro Trader deve estar sempre em contato com o sentimento do mercado. Autorizada e Regulamentada pela Autoridade de Serviços Financeiros do Reino Unido FRN 232104 VAT registered No. 929409203. copy2010 Sete Dias Ahead. Macroeconomics BREAKING DOWN Macroeconomia A macroeconomia difere da microeconomia. Que se concentra em fatores menores que afetam escolhas feitas por indivíduos e empresas. Fatores estudados em microeconomia e macroeconomia tipicamente têm uma influência sobre o outro. Por exemplo, o nível de desemprego na economia como um todo tem um efeito sobre a oferta de trabalhadores de que uma empresa pode contratar. A macroeconomia, em seu sentido mais básico, é o ramo da economia que trata da estrutura, do desempenho, do comportamento e da tomada de decisão da economia global, ou agregada, em vez de se concentrar em mercados individuais. O Estudo da Macroeconomia Os que trabalham no campo da macroeconomia estudam indicadores agregados como as taxas de desemprego. PIB e índices de preços, e depois analisar como diferentes setores da economia se relacionam uns com os outros para entender como a economia funciona. Os macroeconomistas desenvolvem modelos que explicam as relações entre uma variedade de fatores como consumo, inflação, poupança, investimentos, comércio internacional e finanças, renda nacional e produção. Ao contrário, a microeconomia analisa como os agentes individuais agem, nomeadamente os consumidores e as empresas, e estuda como o comportamento destes agentes afecta as quantidades e os preços em determinados mercados. Tais modelos macroeconômicos, e o que os modelos prevêem, são utilizados pelas entidades governamentais para auxiliar na construção e avaliação da política econômica. Áreas Específicas de Pesquisa Macroeconomia é um campo bastante amplo, mas duas áreas específicas de pesquisa são representativas desta disciplina. Uma área envolve o processo de compreensão da causação e conseqüências das flutuações de curto prazo na renda nacional, também conhecido como o ciclo econômico. A outra área envolve o processo pelo qual a macroeconomia tenta entender os fatores que determinam o crescimento econômico de longo prazo. Ou aumentos na renda nacional. História da Macroeconomia Macroeconomia, como está em sua forma moderna, começou com John Maynard Keynes ea publicação de seu livro Teoria Geral do Emprego, Interesse e Dinheiro em 1936. Keynes ofereceu uma explicação para precipitação da Grande Depressão. Quando os bens permaneceram sem vender e os trabalhadores desempregados, um feito que deixou os economistas clássicos stumped. A teoria de Keynes explicou porque os mercados não podem cancelar. Esta teoria evoluiu ao longo do século 20, desviando em várias escolas macroeconômicas de pensamento conhecido como economia keynesiana. Muitas vezes referida como teoria keynesiana ou keynesianismo.